투자자가 사용하는 재무 비율

현명한 투자자는 재무 비율을 사용하여 투자하기 전에 회사의 재무 성과를 분석합니다. 재무 비율은 회사 자금 조달 방법, 자원 사용 방법, 부채 상환 능력 및 수익 창출 능력을 보여줍니다. 비율은 특정 시간에 회사의 위치를 ​​한 눈에 볼 수있게 해주 며 동일한 기간의 회사를 비교할 때나 비교할 때 가장 유용합니다. 비율만으로는 회사의 투자 잠재력을 완전히 파악할 수는 없지만 분석을 시작하기에 현명한 장소입니다.

유동성 비율

유동성 비율은 회사가 만기가되면 청구서를 지불하는 능력을 측정합니다. 세 가지 공통적으로 사용되는 유동성 비율은 유동 비율, 빠른 비율 및 현금 비율입니다. 현재 비율은 유동 자산을 유동 부채로 나눈 값입니다. 1의 비율은 현재 부채를 지불할만한 충분한 유동 자산을 보유하고 있음을 의미합니다. 1보다 큰 비율은 기업이 유동 부채보다 많은 유동 자산을 보유하고 있음을 의미합니다. 1 미만의 비율은 유동 자산보다 유동 부채가 많음을 의미합니다. 투자자들은 일반적으로 회사의 자산이 비즈니스를 성장시키기 위해 노력하고 있다는 것을 보여주기 때문에 낮은 전류 비율을 선호합니다.

산성 테스트라고도하는 빠른 비율은 현재 자산에서 재고를 뺀 다음 현재의 부채로 나눕니다. 산성 테스트는 기업이 단기적 유동성에 대해 현재의 비율보다 더 정확하게 볼 수있게 해준다.

현금 비율은 현금 및 주식 및 채권과 같은 유가 증권을 제외한 모든 자산을 제외합니다. 현재 채권자가 즉각적인 지불을 요구할 경우 회사의 지불 능력을 가장 잘 보여줍니다.

금융 레버리지 비율

금융 레버리지 비율은 기업의 장기 부채 사용을 측정합니다. 부채 비율은 총 부채를 총자산으로 나눈 값입니다. 1보다 큰 비율은 회사가 자산보다 더 많은 부채를 가지고 있다는 것을 의미합니다. 1 미만은 부채보다 많은 자산을 의미하고 1은 동등한 부채 및 자산을 의미합니다.

부채 비율은 총 부채를 총 자본 (소유자의 투자)으로 나눕니다. 회사가 자금을 조달하는 방법을 나타냅니다. 1보다 큰 비율은 형평보다 많은 부채를 사용하는 것을 나타내며, 1보다 작은 비율은 더 많은 형평을 사용함을 나타냅니다. 부채가 많은 회사는 모든 것이 동등한 것으로, 금리 인상에 더 민감하기 때문에 더 많은 자본을 사용하는 회사보다 재정적으로 약합니다. 투자자들은 일반적으로 부채가 낮은 회사를 선호합니다.

수익성 비율

수익성 비율은 기업이 수익을 창출 할 수있는 능력을 측정합니다. 매출 총 이익률, 자산 수익률 및 자본 수익률은 일반적으로 세 가지 비율로 사용됩니다. 매출 총 이익률 (매출 총 이익에서 매출 원가를 뺀 값)이 이익과 고정 비용으로가는 순 매출액의 비율을 나타냅니다. 투자자들은 고정 비용과 더 많은 이익을 충당하기 위해 더 많은 돈을 요구하기 때문에 높은 총 마진을 선호합니다.

자산 수익률은 기업이 자산을 사용하여 소득을 창출하는 데 얼마나 효과가 있는지를 보여줍니다. 순소득을 총자산으로 나눈 값입니다. 투자자들은 높은 자산 수익률을 선호합니다.

형평성 수익률은 회사 주식에 투자 한 1 달러당 수익을 측정합니다. 그것은 순소득을 주주 자본으로 나눔으로써 발견됩니다. 다른 수익성 비율과 마찬가지로 높을수록 좋습니다.