장기 부채 비율 및 투자 수익에 대한 자본 임대 효과

기업이 자산을리스하는 경우리스를 회계 목적 상 운영리스 또는 자본리스로 분류해야합니다. 의미론처럼 보일지라도, 분류는 재무 제표와 후속 재정 비율에 중요한 영향을 줄 수 있습니다. 자본리스는 장기 부채 비율을 만들고 자산 비율 수익률은 특히 임대차 계약의 처음 몇 달 동안 약하게 나타납니다.

운영 대 캐피탈리스

회계 표준 세터는리스를 영업 또는 자본으로 분류하여 실제리스 계약을리스로 위장 된 구매와 차별화합니다. 리스가 다음 특징 중 하나를 갖는 경우, 리스는 매매 선택권을 포함하고, 리스 기간 종료 시점의 자산 소유권 이전, 리스 기간이리스 기간의 자산 가치의 75 % 또는리스의 현재 가치를 초과하는 경우 지급액은 자산의 공정한 시장 가치의 90 %를 초과합니다. 그렇지 않으면 운영리스입니다.

다른 회계 처리

기업은 운용리스 거래를 자본 리스너와 다르게 회계 처리해야합니다. 운용리스로리스 이용자는리스 이용 장비를 회계 기록의 자산으로 절대 포함하지 않습니다. 대신, 사업 기록은 매월 임대 비용을 기록합니다. 한편, 자본리스 기업은 자본리스의 전체 가치를 자산에 즉시 추가해야합니다. 즉, 운용리스에 대한 지급은 시간이 경과함에 따라 비용으로 분류되는 반면, 자본리스의 가치는 모두 선급으로 인식됩니다.

부채에 대한 영향

자본리스 거래는 장기 부채 비율에 즉각적인 영향을 미친다. 운용리스와 달리, 자본리스 거래는 즉시 큰 책임을 창출합니다. 기업이 최초로 자본 임대 계약을 체결 할 때리스 계약 항목의 전체 가치에 대해 즉각적인 책임과 자산을 창출해야합니다. 이는 자산을 부채와 직접 비교하는 비율은 변경하지 않지만 부채 만 포함하는 비율에는 영향을줍니다. 예를 들어 회사의 부채 비율 (부채를 주주 자본으로 나눈 값)은 운용리스와 비교하여 자본리스로 높게 나타납니다.

자산에 미치는 영향

또한 자본리스는 자산 수익률에 즉각적인 부정적인 영향을 미칩니다. 자본리스에서, 사업체는 자산의 전체 가치를 즉시 회계 기록에 기록합니다. 그러나 일반적으로 신규 임대 자산에서 수입을 얻으려면 몇 개월 또는 몇 년이 걸립니다. 즉, 자산은 수입이 있기 전에 책에 인식됩니다. 이는 자본 임대 계약 후 초기 기간 동안 자산 배당 수익 (자산 순이익)을 인위적으로 축소 할 수 있습니다.